szindikált hitel
Szindikált hitel (vagy hitel konzorciumok) - középtávú hitel, gyakran nemzetközi, ami adható egyetlen hitelfelvevő csoport (két vagy több) a hitelező bankok egyesítésével a pénzügyi forrásokat. Ez a hitel nem lehet úgy tekinteni, mint egy külön típusú hitelek, hanem inkább egyfajta kényelmes hitelező és az adós.
Ami a szindikált hitel mindig az a kérdés, nagyszabású tranzakció, legalább 20 millió dollárt, így az ügyfelek a rendszer csak akkor lehet jogalanyok :. nagyvállalatok, pénzintézetek (bankok), vagy az állam. A legnagyobb a történelem egy szindikált hitel került a General Electric és a 25 milliárd. Dollár.
A leggyakoribb formája a szindikált hitel:
- Club (finanszírozás teljes mértékben biztosított a résztvevők kontroll csoport);
- tőke (bankok teljes mértékben megfelelnek a hitelszerződés, majd ezt követően minden bank függetlenül adja része, a vevő ebben a helyzetben működik, mint egy kis csoportja a bankok létrehozása nélkül konzorciumok struktúrák).
A használatának előnyei szindikált hitel a hitelfelvevő:
- által létrehozott konzorcium veszi át előkészítése és végrehajtása a teljes csomag dokumentumok közös feltételeknek előírt követelményeket és elosztását a kockázatokat, amelyek minden bizonnyal időt takarít meg, és egyszerűsíti az ügyfél hitelhez;
- Ez csökkenti a munkaerő-költségek adósságszolgálat, a hitelezési feltételek azonosak minden bank a csoporton belül;
- A hitel összege nem korlátozódik a funkciók egy bank, így a hitel felhasználását lehetővé teszi, hogy minél jelentősebb hitelfelvétel, amely kielégíti a nagy ipari vállalatok számára;
- grafikon adagoló eszköz lehet igazítani minden körülmények között a hitelfelvevő;
- deviza a hitel lehet változtatni, ha szükséges. Ha ez egy multi-valuta tranzakciókat.
konzorciumi bankok végezni a különböző funkciók, többek között a következők: a domináns, szervezeti, igazgatási. Ez bankigazgató (ügynök bank) kiadja a hitel, és a hitelfelvevő fizeti a hitel vele.
A fő előnye a szindikált hitel a hitelező bankok, amely jelentősen csökkenti a kockázatot minden bank a konzorciumok csoportban. Konzorcium (szövetsége bankok nyújtanak hitelt) átmeneti, általában finanszírozását célozza egy adott projekthez.
A hitelfelvevő szabadon dönthet, hogy mely bankok lesz szindikátus, bár általában ez korábban megkezdett közös ügyletekből partner bankok. A hitelfelvevő határozza meg a kölcsön összege, a bankok részt vehetnek a konzorciumban, rámutatva a fő jellemzői a tranzakciót. Meghívott bankok küld az ügyfél a feltételek, amelyek vállalják, hogy részt vesznek: a kamatlábak, a pénzügyi árnyalatok, stb Meg kell jegyezni, hogy amellett, hogy a teljes megállapodott kamatláb a hitelfelvevő kell fizetnie a szervező bizottság, és (bizonyos esetekben), számos további előnyöket.
A szindikált hitelt rendszerint különös feltételekhez kötött.
1. A kamat aránya. Leggyakrabban a kamatláb lebegő, de van egy fix limit és kiszámítása a méret a Libor. Libor (London InterVank Ajánlott sebesség) - az átlagos arány a londoni bankközi piacon, amelyet világszerte, mint egy tényező fix kamatozású. Ma kamatlábai szindikált hitelek átlagos Libor + 0,5-3,5% -os évi devizában. LIBOR - átlagos kamatláb, amellyel a bankok hordozzák készpénz kölcsön egymással a londoni bankközi piacon.
2. Az időzítés. Jellemzően, szindikált hitelek időszakokra egytől öt évig, bár az időzítés változhat 6 hónap és 25 év közötti.
3. Gondoskodni. A szindikált hitel kölcsön biztosított, szoftverek lehetnek: óvadék kötvények, a kezességvállalási szerződést, garanciavállalási szerződés, a biztosítási szerződés felelősséget a hitel visszafizetésére és a többiek.
4. rabjai. A visszafizetés ütemezését a szerződésben meghatározott és előfordulhat, hogy mind egy összegben, és normális, a visszafizetés vagy részletfizetést.
5.Oformlenie. Szindikált hitel magában foglalja a sok kapcsolódó eljárások regisztráció, e tekintetben az elmúlt években külföldön, van egy tendencia, hogy a design szindikált hitelek elektronikus (bezdokumentalnoy) formában. Így szerint az amerikai cég IntraLinks, kezelése elsősorban szindikált hitelezés, mintegy 70% -a részt vevő bankok szindikált hitelezési ügyletek jelenleg kapnak hitelt információt és dokumentációt elektronikus formában.
Az előnye ennek nyilvánvalóak: a költségek elosztása papír dokumentáció mennyisége körülbelül 30% -kal, és időt takarít meg. Azonban hazánkban a törvény tiltja az ilyen design, így a szindikált hitel kiadott hosszú ideig (néha 12-18 hónap), és drágább.
Most a piac sinditsrovannyh jóváírásokat a külföldi bankok, mint a Citigroup, a Barclays Capital, az ABN AMRO, a Raiffeisen Zentralbank Österreich AG, a BNP Paribas, a Commerzbank és mások. Orosz bank nevezhetnénk a Bank of Moscow és a VTB.
Hazánkban ez a hitelkeret kell tekinteni ígéretesek a külkereskedelem terén, és nagy üzlet.